新能源汽车产业持续扩容，带动动力电池行业需求稳步释放。即便进入传统淡季的7月，行业依旧保持高景气，产销、出口、装车等核心数据全部实现同比大幅增长。

据中国汽车动力电池产业创新联盟发布的数据，7月，国内动力电池装车量74.6GWh，同比增长33.5%；拉长时间维度来看，2024-2026年三年7月装车数据连续攀升，从41.6GWh、55.9GWh增至74.6GWh，印证新能源整车市场对动力电池的持续拉动作用。

同时，今年前7个月，国内动力电池累计装车量达410.2GWh，累计同比增长15.4%，全年稳健增长格局已定。

具体看来，7月，宁德时代以31.40GWh的装车量居首位，市场占比42.33%。相较6月数据，其单月装车体量小幅回落；1-7月，宁德时代累计装车185.65GWh，市占率为45.37%，较去年同期提升2.55个百分点。

反观比亚迪，7月装车量14.26GWh，市场占比为19.23%；前7个月，比亚迪同期累计装车71.68GWh，市占率17.52%，同比回落5.68个百分点，整体年度份额略有承压，依靠单月车型热销实现阶段性回暖。

两大头部企业走势分化，给二线电池厂商留出了难得的突围窗口期。

二线厂商竞争加剧，技术路线分化明显

7月动力电池装车量第三至五名位次保持稳定，中创新航、国轩高科、亿纬锂能形成稳固的第二增长阵营，三家企业当月装车量分别为5.16GWh、4.66GWh、4.49GWh，体量大抵相当，彼此差距极其微弱，头部二线厂商竞争进入胶着状态。

梯队内部增长态势出现明显分化。

国轩高科、亿纬锂能、瑞浦兰钧今年以来持续实现份额正增长，凭借精准的产能投放与赛道布局稳步突围。其中欣旺达7月市场占比环比提升0.80个百分点，实现阶段性突破。

与之形成对比的是，LG新能源当月份额环比下降0.93个百分点。海外厂商在国内市场适配性不足、本土化配套节奏滞后的短板持续凸显，市场话语权逐步被本土二线厂商稀释。

第六至第十名梯队格局更不稳定，瑞浦兰钧、欣旺达、正力新能等企业月度数据交替涨跌，位次频繁变动。行业尾部前十企业尚未形成稳固的竞争优势，市场格局仍处于动态重构阶段，二线厂商的份额争夺战仍将持续。

在技术路线上，经过多年迭代，动力电池技术路线分层格局彻底定型，“磷酸铁锂走量、三元电池冲高”的行业稳态进一步固化，两条赛道的市场差距持续拉大，技术路线选择直接决定企业市场体量与增长上限。

据行业数据显示，7月磷酸铁锂电池国内装车量63.1GWh，占总装车量84.6%，同比增长40.5%；三元电池装车量仅11.1GWh，占比14.9%，同比仅增长1.8%。单月数据清晰体现出磷酸铁锂的绝对市场主导地位。

拉长周期来看，1-7月磷酸铁锂累计装车335.1GWh，占总装车量81.7%，三元电池累计装车74.5GWh，占比仅18.2%，主流赛道格局毫无悬念。

性价比与安全性优势，让磷酸铁锂完美适配家用乘用车、商用新能源车的主流需求，坐稳行业基本盘。三元电池因成本偏高、性价比不足，仅在高端长续航车型、性能车细分赛道保留稳定需求，市场增长空间持续受限。

赛道分化之下，企业产品布局泾渭分明。

比亚迪、瑞浦兰钧、吉曜通行坚持全磷酸铁锂布局，深耕大众主流市场，依托规模化产能抢占存量份额。宁德时代采取双线均衡策略，7月磷酸铁锂装车22.97GWh、三元锂装车8.43GWh，兼顾高低端市场，抗行业波动能力更强。

前十厂商中仅蜂巢能源深耕三元赛道，依托差异化布局抢占高端细分红利。国轩高科、亿纬锂能则全面倾斜磷酸铁锂赛道，凭借高性价比产能持续扩张，精准适配主流市场需求。粗放式赛道布局时代落幕，精准细分成为企业立足核心。

储能出口驱动增长，细分赛道差异化突围

2026年以来，动力电池行业彻底摆脱对国内整车市场的单一依赖，形成“整车配套为核心、储能扩容、海外出口为增量”的多元增长格局，行业抗风险能力大幅提升。

生产端产能持续释放，供需景气度居高不下。7月我国动力和储能电池合计产量218.0GWh，环比增长5.8%，同比暴涨62.9%；1-7月累计产量1286.9GWh，累计同比增长54.9%，行业产能利用率持续走高，扩产节奏紧跟市场需求。

销量端双线增长，储能赛道成为核心第二增长曲线。7月动力和储能电池总销量185.2GWh，同比增长45.5%。其中储能电池销量56.1GWh，同比增长55.4%，增速显著高于动力电池，成为行业新增量核心支撑。

1-7月储能电池累计销量374.2GWh，累计同比增长78.6%，爆发式增长有效对冲了整车市场的季节性波动，为二线厂商提供了弯道超车的核心机遇。

海外市场持续扩容，打开行业增长天花板。

7月国内动力储能电池合计出口35.2GWh，同比增长51.7%，占当月总销量19.0%。其中动力电池出口24.0GWh，同比增长62.1%，海外新能源车企订单持续放量；储能电池出口11.3GWh，同比稳步增长，适配全球新能源基建落地需求。

1-7月行业累计出口216.6GWh，同比增长43.9%，内外双循环格局彻底成型，成为行业持续高景气的重要保障。

从车型配套结构来看，不同企业依托差异化赛道布局，走出了专属增长路径，行业结构性分化进一步加剧。

宁德时代实现全赛道覆盖，在纯电、插混、商用车领域均有大规模配套，尤其在商用车赛道优势突出，7月商用车配套8.30GWh，1-7月累计商用车配套46.16GWh，稳居行业首位。

比亚迪聚焦自有整车体系，以纯电动乘用车配套为核心，7月纯电乘用车装车9.73GWh，成为自身核心增量来源。中创新航、亿纬锂能深耕商用车赛道，7月亿纬锂能商用车装车量达2.95GWh，依托商用车差异化优势站稳二线梯队。

蜂巢能源则深耕插混乘用车赛道，聚焦细分领域精准发力，形成独特的竞争壁垒。整体来看，纯电动乘用车仍是行业最大需求基本盘，插混市场持续扩容贡献增量，商用车赛道成为二线厂商差异化突围的关键突破口。

综合来看，2026年7月动力电池行业延续高景气走势。双寡头稳固、二线突围的竞争格局，铁锂为主、三元补缺的技术格局，内外联动、多元增长的市场格局全面成型。

未来，行业总量将持续扩容，差异化竞争将成为行业主旋律，头部领跑、多强并存的成熟行业格局将持续深化。